В 1947 г. начал свою карьеру как профсоюзный лидер, в 1948 г. основал Nepal Mazdoor Congress, позже переименованный в непальский Конгресс тред-юнионов. Основатель вместе с братом Бишвешваром Прасад Коиралой партии Непальский Конгресс.
В 1952—1960 гг. — председатель партии Непальский Конгресс в провинции Моранг.
В 1960—1967 гг. находился в тюремном заключении по обвинению в подготовке свержения короля Махендры. После — до 1979 г. вместе с другими партийными активистами находился в политическом изгнании в Индии.
В 1975—1991 гг. — генеральный секретарь партии Непальский конгресс с 1975 по 1991 год.
На первых демократических выборах в 1991 г. избран в Учредительное собрание (парламент) Непала, а Конгресс получил 110 из 205 депутатских мест.
В 1991 ? 1994 гг. — премьер-министр Непала. В эти годы были приняты решения о либерализации образования, средств массовой информации и здравоохранения, основаны ряд высших учебных и медицинских заведений. Например, при содействии правительства КНР была открыта онкологическая клиника в Бхаратпуре. Потерпел поражения на выборах 1994 г. и ушел в отставку.
В 1998—1999 гг. — во второй раз на посту премьер-министра сначала в правительстве меньшинства, а затем в коалиции с с коммунистической партией Непала и Sadhbhawana Party.
В 2000—2001 гг. — премьер-министр страны, после того как с группой своих сторонников добился отставки Кришны Прасад Бхаттараи, приведшего Непальский Конгресс к победе на парламентских выборов и ставшего во главе кабинета министров. В этот период пришлая гражданская война с маоистской коммунистической партией, правительство обвинялось в коррупции. После расстрела во дворце короля Бирендры и членов его семьи под грузом обвинений в неспособности улучшить положение дел в стране уходит в отставку.
В 2006—2008 гг. — премьер-министр Непала, утвержденный альянсом лидеров семи партий.
В 2007—2008 гг., после введения в действие временной Конституции, — одновременно исполнял обязанности Главы государства.
После июньских выборов 2008 г. в Учредительное собрание предлагался Непальским конгрессом на пост премьер-министра, однако победившая в ходе голосования Объединённая коммунистическая партия Непала (маоистская) отвергла это предложение.
Находясь в отставке, основал демократический фронт, объединяющий политические силы, которые выступают за укрепление демократии и либерализацию политической жизни в стране.